募投方案设计阶段服务

募投方案设计阶段服务—募投项目设计思路募投项目的设计是整个募投咨询工作过程中至关重要的环节，只有顶层设计规划好，才能确保在后续IPO申报和问询过程中，募投项目不会被质疑和否决。

募投项目的设定应满足企业自身实际情况和未来发展战略需要，又吻合所处行业未来的发展趋势，同时符合证监会等监管层对于募集资金使用的审核要求，三位一体。对内：分析企业自身情况及未来发展战略：【基本情况梳理】梳理发行人基本情况和当前组织、管理、业务架构，包括对于旗下各子公司（如有）的业务情况及板块进行尽调梳理，从中择优选取股权产权明晰、独立性好、无同业竞争及关联 交易少的业务板块作为拟募投项目及其实施主体单位备选。【主营业务分析】 分析各业务板块及主营业务情况，尤其是近三年发展情况，重点关注具备历史积累优势、 有先发领先性、门槛高、业务成长性好以及未来发展想象空间大的业务板块。【发展战略明确】围绕增强企业核心竞争力，进一步做大做强主营业务，结合自身规划和远景目标，明确并统一企业发展战略，尤其考虑到发展战略部分在招股说明书等公开申报文件中的表达，以及对于募投项目的指引作用。对外：分析企业所处行业情况及未来发展趋势【行业市场情况】全面分析企业所处行业的发展历程、现状及未来趋势，摸清行业市场规模、市场竞争情况、 市场潜力空间等。掌握募投项目决策基于的外部行业、市场及政策等背景。【行业发展趋势】尊重行业经济发展客观规律，顺势而为。对于发行人所涉及的各业务板块进行充分调研和预判，挑选其中大环境下更有发展前景的朝阳产业、赛道，作为募投项目的投资方向。 【国家政策导向】 企业的发展以及投资项目的成功，离不开国家大环境的政策支持和战略导向。因此，应当选择有政策利好、顺应国家顶层战略导向的行业、产业作为募投项目重点方向。对于国企而言，为了国家战略安全及社会民生需要，在一些民企不具备投资实力的领域，国有企业应代表国家队进行投资，引领行业发展。此类募投其必要性可提升论证高度。

符合：证监会等监管层的审核要求【法规+案例】【证监会、交易所】符合证监会、交易所等资本市场监管机构对于IPO募集资金使用的审核要求，站在审核角度顺应监管层对于IPO募集使用可接受程度和范围的习惯，减少在上市审核过程及发行注册环节对于募投项目的重点关注，确保整个上市发行过程中，不因募投项目问题受牵绊。

证监会、交易所的审核监管要求，主要依据相关规定条例，以及实践中各家拟上市企业被问询到的募投项目问询案例。